Live22 slot game
12.09.2019
Мы покажем, как построить график доходности инвестиционного портфеля Live22 slot game, состоящего из акций компаний СМ и МБЕТ. Начнем с анализа нескольких вариантов портфеля, а в конце раздела построим график, представляющий все возможные уровни доходности портфеля.
Коэффициент “риск-доходность” для отдельного портфеля
Предположим, что инвестиционный портфель на 50% состоит из акций компании СМ и на 50% из акций компании МБЕТ. В ячейках Е8:Е17 приведенной ниже таблицы указаны уровни годовой доходности этого портфеля. Статистические характеристики доходности этого портфеля, записанные в ячейках Е19:Е21, можно вычислить, зная доходность акций, их дисперсию и ковариацию. Вычисления показателей, указанных в ячейках Е19:Е21, довольно просты. Используя эти две формулы, мы избегаем громоздких вычислений доходности портфеля pokercc , ее дисперсии и стандартного отклонения в ячейках Е8:Е21. В электронной таблице эти формулы записаны в ячейках В12:В14. Дело в том, что в этом случае нет необходимости вычислять годовую доходность портфеля — достаточно знать статистические характеристики доходности каждой акции в отдельности, их долю в портфеле и коэффициент ковариации между их уровнями доходности.
Другой портфель: увеличение веса акций MSFT и уменьшение веса акций GM
Предположим теперь, что мы анализируем другой портфель, на 25% состоящий из акций компании General Motors и на 75% — из акций компании Microsoft. Отметим, что точка на графике зависимости ожидаемой доходности от стандартного отклонения M88 bet, соответствующая эффективности нового портфеля, расположена “выше и правее” предыдущей, т.е. новый портфель приносит более высокую доходность и подвергается более высокому риску. Этого следовало ожидать, поскольку более высокая доходность достигается за счет более высокого риска. Однако, как будет показано в следующем подразделе, так бывает не всегда.
Футбольный клуб "МИТОС" выступает во втором дивизионе (зона Юг). Турнирная таблица второго дивизиона здесь
|
